中商情報(bào)網(wǎng)訊：光伏玻璃是一種將太陽能光伏組件壓入，能夠利用太陽輻射發(fā)電，并具有相關(guān)電流引出裝置以及電纜的特種玻璃。近年來，我國光伏玻璃在全球市場的占有率保持在90%以上，是全球最大的光伏玻璃生產(chǎn)國。隨著光伏行業(yè)技術(shù)的發(fā)展以及企業(yè)產(chǎn)能的持續(xù)擴(kuò)張，預(yù)計(jì)未來我國將繼續(xù)保持全球領(lǐng)先地位。

一、產(chǎn)業(yè)鏈

光伏玻璃是光伏組件的必備材料，通常作為光伏組件的蓋板玻璃、雙玻組件的蓋板、背板玻璃以及薄膜組件的基板玻璃得到大量應(yīng)用。光伏玻璃行業(yè)的上游是純堿、石英砂以及石油化工類等產(chǎn)業(yè)，主要原材料為純堿、石英砂，主要燃料是石油類燃料、天然氣等；中游光伏玻璃可分為兩種，一種是用于晶硅電池的封裝蓋板玻璃，另一種是用于薄膜太陽電池的透明導(dǎo)電膜玻璃；下游與太陽能電池片、光伏背板、EVA薄膜等一起構(gòu)成光伏組件，并最終應(yīng)用于光伏發(fā)電等領(lǐng)域。

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

從企業(yè)來看，產(chǎn)業(yè)鏈上游主要為原料及燃料生產(chǎn)廠商，其中純堿龍頭企業(yè)包括遠(yuǎn)興能源、中鹽化工、三友化工等，石英砂龍頭企業(yè)包括石英股份、長江材料、海南發(fā)展等，天然氣龍頭企業(yè)包括中國石化、中國石油等；產(chǎn)業(yè)鏈中游為光伏玻璃龍頭企業(yè)，主要包括信義光能、福萊特、中建材、彩虹新能源、旗濱等；下游主要為光伏組件廠商。

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

二、上游分析

1.原材料成本占比情況

從上游成本占比來看，光伏玻璃的生產(chǎn)成本主要由原材料、燃料動(dòng)力、制造費(fèi)用、人工費(fèi)用等組成，其中原材料與燃料費(fèi)用占比最高，約為41%。從原材料成本占比來看，原材料包括純堿、石英砂、白云石、石灰石等，其成本占比分別約為45%、26%、5%、2%。因此，純堿、石英砂和燃料費(fèi)用是影響光伏玻璃產(chǎn)業(yè)鏈的關(guān)鍵因素。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.純堿產(chǎn)量

純堿是一種重要的基礎(chǔ)化工原料，產(chǎn)品主要包含輕質(zhì)純堿和重質(zhì)純堿兩種，輕質(zhì)純堿主要用于冶金、造紙和印染等工業(yè)，重質(zhì)純堿主要應(yīng)用于平板玻璃、玻璃制品、洗滌劑和陶瓷釉等的生產(chǎn)。純堿的主要需求領(lǐng)域是平板玻璃、日用玻璃、光伏玻璃等。從近幾年來看，全國純堿產(chǎn)量波動(dòng)不大，處于較穩(wěn)定的上下浮動(dòng)的狀態(tài)。2021年中國純堿產(chǎn)量為2913.3萬噸，同比增長3.4%。2022年1-8月中國純堿產(chǎn)量達(dá)1908.2萬噸，同比下降2.1%。

數(shù)據(jù)來源：百川盈孚、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.純堿市場競爭格局

純堿行業(yè)產(chǎn)能集中度比較高，純堿廠家的話語權(quán)比較強(qiáng)，目前國內(nèi)產(chǎn)能最大的三家純堿廠家為河南金山、山東海化、三友集團(tuán)，三大集團(tuán)產(chǎn)能共計(jì)占全國產(chǎn)能的28.2%。中國鹽業(yè)是國內(nèi)最大的純堿集團(tuán)，旗下純堿生產(chǎn)企業(yè)共有5家，產(chǎn)能共計(jì)420萬噸；值得注意的是，中國鹽業(yè)對(duì)占比第六的山東海天持股30%，在2021年，中國鹽業(yè)的子公司中鹽化工收購青海發(fā)投堿業(yè)的100%股權(quán)，進(jìn)一步擴(kuò)大中國鹽業(yè)純堿產(chǎn)業(yè)版圖。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

4.石英砂產(chǎn)量

在下游產(chǎn)業(yè)需求增長的穩(wěn)步推動(dòng)下，近年來國內(nèi)石英砂行業(yè)產(chǎn)能產(chǎn)量呈現(xiàn)增長態(tài)勢(shì)。2021年，我國石英砂產(chǎn)量達(dá)9123萬噸，產(chǎn)能利用率達(dá)到79.4%。從細(xì)分產(chǎn)品需求看，目前我國石英砂需求仍以普通石英砂為主，未來隨著我國電子設(shè)備制造業(yè)的技術(shù)進(jìn)步，光伏產(chǎn)業(yè)的不斷發(fā)展，將會(huì)顯著地推動(dòng)高純石英砂的需求，預(yù)計(jì)2022年中國石英砂產(chǎn)量可達(dá)到9522萬噸。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

5.石英砂主要上市企業(yè)營收情況

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

6.天然氣產(chǎn)量

光伏玻璃產(chǎn)業(yè)鏈上游主要燃料為天然氣、石油等。天然氣是一種主要由甲烷組成的氣態(tài)化石燃料，主要存在于氣田、油田、煤層和頁巖層，與煤、石油同屬三種最常見的化石能源。與煤和石油兩種傳統(tǒng)化石能源相比，天然氣具備清潔環(huán)保、安全系數(shù)高、熱值高等優(yōu)點(diǎn)。近年來，我國天然氣產(chǎn)量逐年上升。數(shù)據(jù)顯示，2022年8月我國天然氣產(chǎn)量為169.8億立方米，同比增長6.3%。1-8月，我國天然氣產(chǎn)量為1437.1億立方米，同比增長5.5%。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

7.天然氣市場競爭格局

我國天然氣供給主要由國產(chǎn)氣和進(jìn)口氣兩大部分組成，近年來，我國持續(xù)加大勘探開發(fā)力度，天然氣產(chǎn)量不斷增長，生產(chǎn)企業(yè)景氣指數(shù)不斷上升。目前，天然氣主要由中石油、中海油等企業(yè)供應(yīng)。其中，2021年中國石化天然氣產(chǎn)量位居第一，全年產(chǎn)量達(dá)11994億立方英尺，同比增長11.9%。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

三、中游分析

1.光伏玻璃產(chǎn)量

光伏玻璃是一種將太陽能光伏組件壓入，能夠利用太陽輻射發(fā)電，并具有相關(guān)電流引出裝置以及電纜的特種玻璃。隨著光伏行業(yè)的迅速發(fā)展，光伏玻璃產(chǎn)量呈快速增長態(tài)勢(shì)。2021年，中國光伏玻璃產(chǎn)量為5.94億萬平方米，同比增長8.6%，2016-2021年年均復(fù)合增長率為10.3%。中商產(chǎn)業(yè)研究院預(yù)測(cè)，我國光伏玻璃產(chǎn)量將會(huì)保持增速，預(yù)計(jì)2022年達(dá)6.42億萬平方米。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.光伏玻璃有效產(chǎn)能

隨著國家政策的驅(qū)動(dòng)，光伏玻璃產(chǎn)業(yè)實(shí)現(xiàn)迅猛發(fā)展，全國各省份積極布局光伏產(chǎn)業(yè)，光伏玻璃布局未來將多點(diǎn)開花，有效產(chǎn)能穩(wěn)步增長。2020年我國光伏玻璃有效產(chǎn)能達(dá)到7.14億萬平方米，2016-2020年，復(fù)合年均增長率達(dá)9.1%。中商產(chǎn)業(yè)研究院預(yù)測(cè)，2022年中國光伏玻璃有效產(chǎn)能將達(dá)8.18億萬平方米。

數(shù)據(jù)來源：光伏測(cè)試網(wǎng)、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.光伏玻璃價(jià)格

光伏玻璃可分為晶體硅光伏玻璃和薄膜光伏玻璃，目前市場以晶體硅光伏玻璃為主，工藝以超白壓延為主，應(yīng)用于晶硅電池。因此通常所說的光伏玻璃，特指晶硅組件用的光伏壓延玻璃。2022年1-8月，全國光伏壓延玻璃累計(jì)產(chǎn)量963.0萬噸，同比增長52.5%。其中，8月光伏壓延玻璃產(chǎn)量約141.8萬噸，同比增長64.5%。從價(jià)格來看，2022年8月，2mm和3.2mm光伏壓延玻璃平均價(jià)格為20.6元/平方米、26.7元/平方米。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

4.雙玻組件市場滲透率

雙玻組件是指由兩塊鋼化玻璃、EVA膠膜和太陽能電池硅片，經(jīng)過層壓機(jī)高溫層壓組成復(fù)合層，電池片之間由導(dǎo)線串、并聯(lián)匯集到引線端所形成的光伏電池組件。雙玻組件包括2.0mm和2.5mm光伏玻璃。根據(jù)CPIA，2021年雙玻組件的滲透率為37%，隨著雙玻組件的滲透率的提高，預(yù)計(jì)光伏玻璃輕薄化將成為行業(yè)未來發(fā)展趨勢(shì)。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

5.光伏玻璃市場競爭格局分析

從行業(yè)競爭格局來看，光伏玻璃市場參與者主要包括信義光能、福萊特、彩虹新能源、金信太陽能、中建材等企業(yè)，據(jù)中國光伏協(xié)會(huì)的數(shù)據(jù)，2021年中國光伏玻璃前5名參與者的產(chǎn)能份額高達(dá)71%，全球市場上光伏玻璃90%以上的產(chǎn)能來自中國，中國光伏玻璃行業(yè)市場集中度較高。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

6.企業(yè)熱力分布圖

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

四、下游分析

1.光伏組件產(chǎn)能

從產(chǎn)業(yè)規(guī)模方面來看，截至2021年底，全球組件產(chǎn)能和產(chǎn)量分別達(dá)465.2GW、220.8GW，同比分別增長45.4%、34.9%，繼續(xù)保持快速增長。從組件產(chǎn)業(yè)布局來看，2021年中國大陸產(chǎn)能達(dá)到359.1GW，約占全球總產(chǎn)能的77.2%；產(chǎn)量達(dá)到181.8GW，約占全球總產(chǎn)量的82.3%。中商產(chǎn)業(yè)研究院預(yù)計(jì)，2022年全球光伏組件產(chǎn)能將逼近600GWh。

數(shù)據(jù)來源：CPIA、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.市場競爭格局

從企業(yè)生產(chǎn)情況來看，2021年，組件環(huán)節(jié)產(chǎn)業(yè)集聚度繼續(xù)提升。前五家、前十家、前二十家企業(yè)的產(chǎn)量增速依次遞減，TOP5和之后的企業(yè)相比增速差距加大，TOP5企業(yè)市占率繼續(xù)上升至突破50%，達(dá)到56.2%，頭部企業(yè)規(guī)模優(yōu)勢(shì)明顯。

數(shù)據(jù)來源：CPIA、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理