中商情報(bào)網(wǎng)訊：國(guó)內(nèi)輸配電及控制設(shè)備行業(yè)經(jīng)過(guò)了幾十年的發(fā)展，先后經(jīng)歷了仿照外國(guó)產(chǎn)品、國(guó)外品牌占據(jù)并主導(dǎo)高端市場(chǎng)、國(guó)內(nèi)品牌高速發(fā)展、國(guó)內(nèi)外品牌相互競(jìng)爭(zhēng)、國(guó)產(chǎn)替代的過(guò)程，目前行業(yè)市場(chǎng)已發(fā)展得較為成熟，部分國(guó)產(chǎn)輸配電及控制設(shè)備的技術(shù)水平和質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)已達(dá)到國(guó)際領(lǐng)先水準(zhǔn)。

一、輸配電及控制設(shè)備的定義及分類

電力系統(tǒng)主要分為發(fā)電、輸配電和用電三個(gè)環(huán)節(jié)，輸配電環(huán)節(jié)又包含輸電、變電和配電三個(gè)部分。輸配電環(huán)節(jié)將發(fā)電企業(yè)生產(chǎn)的電能按照合理的電壓等級(jí)升壓輸送并分級(jí)降壓到用戶使用，能夠?qū)⑦h(yuǎn)距離的發(fā)電企業(yè)和負(fù)荷中心聯(lián)系起來(lái)，使電能的運(yùn)用跨越地域的限制。

輸配電及控制設(shè)備是指從發(fā)電到用電環(huán)節(jié)中，經(jīng)過(guò)電壓水平變換，電能狀態(tài)調(diào)節(jié)、電網(wǎng)保護(hù)、計(jì)量、控制措施，實(shí)現(xiàn)電網(wǎng)平衡運(yùn)行涉及的電能輸送與分配的所有設(shè)備，主要包括變壓器、開(kāi)關(guān)器、電容器、電感器、電力電纜和其他控制設(shè)備等。

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二、輸配電及控制設(shè)備行業(yè)政策

輸配電及控制設(shè)備制造業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的重要公共基礎(chǔ)設(shè)備行業(yè)。近年來(lái)，國(guó)家陸續(xù)出臺(tái)了《變壓器能效提升計(jì)劃（2021-2023年）》《電力變壓器能效限定值及能效等級(jí)》《關(guān)于印發(fā)加快電力裝備綠色低碳創(chuàng)新發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃的通知》《新型電力系統(tǒng)發(fā)展藍(lán)皮書(shū)（征求意見(jiàn)稿）》等一系列產(chǎn)業(yè)政策和規(guī)劃建議，主要的政策指引向如下：

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三、輸配電及控制設(shè)備行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀

1.電源及電網(wǎng)投資情況

改革開(kāi)放以來(lái)，我國(guó)電力建設(shè)主要集中在電源端建設(shè)，電網(wǎng)端建設(shè)相對(duì)滯后。2013至2018，為解決我國(guó)電力建設(shè)不均衡的問(wèn)題，國(guó)家電力投資結(jié)構(gòu)發(fā)生了轉(zhuǎn)變，即以特高壓為代表的輸電通道建設(shè)興起，建設(shè)重點(diǎn)從電源端轉(zhuǎn)移到電網(wǎng)端，日益增加的電網(wǎng)建設(shè)推動(dòng)了輸配電及控制設(shè)備制造業(yè)穩(wěn)步增長(zhǎng)。

2018至2022年，我國(guó)電網(wǎng)投資金額不斷提升，每年電網(wǎng)投資金額由5373億元增長(zhǎng)至5012億元。在國(guó)家不斷增加電網(wǎng)建設(shè)投資以及社會(huì)用電需求不斷增加的雙重驅(qū)動(dòng)因素下，我國(guó)輸配電及控制設(shè)備制造業(yè)的需求將持續(xù)增長(zhǎng)。

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2.輸配電及控制設(shè)備銷售收入

近年來(lái)，隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，國(guó)內(nèi)居民用電和工業(yè)用電量持續(xù)增長(zhǎng)，國(guó)家持續(xù)加大電網(wǎng)建設(shè)投資，為輸配電及控制設(shè)備行業(yè)提供了良好的發(fā)展機(jī)遇。數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)輸配電及控制設(shè)備行業(yè)的總市場(chǎng)規(guī)模從2018年的4.09萬(wàn)億元增長(zhǎng)至2022年的5.44萬(wàn)億元，預(yù)計(jì)2023年銷售收入將達(dá)到5.80萬(wàn)億元。

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3.細(xì)分市場(chǎng)情況

（1）變壓器

變壓器是利用電磁感應(yīng)的原理來(lái)改變交流電壓的裝置，包括運(yùn)行在主干電網(wǎng)的電力變壓器和運(yùn)行在終端的配電變壓器兩大部分。2020年，受新冠疫情影響，我國(guó)變壓器總產(chǎn)量規(guī)模略微下降，降至17.36億千伏安。隨著我國(guó)各地特高壓項(xiàng)目相繼落地及疫情的有效控制，預(yù)計(jì)未來(lái)幾年我國(guó)電力變壓器市場(chǎng)將持續(xù)增長(zhǎng)，2023年產(chǎn)量將達(dá)19.48億千伏安。

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（2）電線電纜

電線電纜是可以用來(lái)傳輸電（磁）能、傳遞信息、實(shí)現(xiàn)電磁能轉(zhuǎn)換的線材產(chǎn)品，根據(jù)性能、結(jié)構(gòu)、使用環(huán)境和用途等方面的區(qū)別，電線電纜通常分為特種線纜和常規(guī)線纜。伴隨我國(guó)城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和國(guó)民經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，我國(guó)電線電纜行業(yè)也迅速發(fā)展。數(shù)據(jù)顯示，2022電線電纜行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模達(dá)1.17萬(wàn)億元，預(yù)計(jì)2023年市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到1.20萬(wàn)億元。

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4.全國(guó)發(fā)電裝機(jī)容量

輸配電及控制設(shè)備制造業(yè)的下游行業(yè)主要為電力行業(yè)，根據(jù)國(guó)家能源局?jǐn)?shù)據(jù)，2022年全國(guó)發(fā)電裝機(jī)容量25.6億千瓦，比上年末增長(zhǎng)7.8%。其中，火電裝機(jī)容量133239萬(wàn)千瓦，增長(zhǎng)2.7%；水電裝機(jī)容量41350萬(wàn)千瓦，增長(zhǎng)5.8%；核電裝機(jī)容量5553萬(wàn)千瓦，增長(zhǎng)4.3%；并網(wǎng)風(fēng)電裝機(jī)容量36544萬(wàn)千瓦，增長(zhǎng)11.2%；并網(wǎng)太陽(yáng)能發(fā)電裝機(jī)容量39261萬(wàn)千瓦，增長(zhǎng)28.1%。全年水電、核電、風(fēng)電、太陽(yáng)能發(fā)電等清潔能源發(fā)電量29599億千瓦時(shí)，比上年增長(zhǎng)8.5%。

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5.行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)

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四、輸配電及控制設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)

1.特變電工

特變電工股份有限公司主營(yíng)業(yè)務(wù)包括輸變電業(yè)務(wù)、新能源業(yè)務(wù)及能源業(yè)務(wù)。主要產(chǎn)品是變壓器產(chǎn)品、電線電纜產(chǎn)品、新能源產(chǎn)業(yè)及配套工程、輸變電成套工程、貿(mào)易、煤炭產(chǎn)品、電費(fèi)等。特變電工生產(chǎn)的新一代直接出線式1000kV交流特高壓變壓器一次性通過(guò)全部試驗(yàn)，特變電工成為全國(guó)首家一次性通過(guò)新一代百萬(wàn)伏變壓器所有試驗(yàn)的企業(yè)。

2022年，特變電工實(shí)現(xiàn)營(yíng)收960.03億元，同比增長(zhǎng)39.06%；實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)158.83億元，同比增長(zhǎng)118.93%。

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2.中國(guó)西電

中國(guó)西電電氣股份有限公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)為輸配電及控制設(shè)備研發(fā)、設(shè)計(jì)、制造、銷售、檢測(cè)、相關(guān)設(shè)備成套、技術(shù)研究、服務(wù)與工程承包等業(yè)務(wù)。公司的主要產(chǎn)品為開(kāi)關(guān)、變壓器、電力電子及工程貿(mào)易、電容器和避雷器、研發(fā)檢測(cè)及二次設(shè)備。

2022年，中國(guó)西電實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入182.13億元，同比增長(zhǎng)26.98%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)6.12億元，同比增長(zhǎng)12.55%

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3.許繼電氣

許繼電氣成立于1993年，于1997年在深圳證券交易所上市，是中國(guó)電力裝備行業(yè)的領(lǐng)先企業(yè)，致力于為國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展提供能源電力高端技術(shù)裝備，為清潔能源生產(chǎn)、傳輸、配送以及高效使用提供全面的技術(shù)、產(chǎn)品和服務(wù)支撐。許繼電氣聚焦特高壓、智能電網(wǎng)、新能源、電動(dòng)汽車充換電、軌道交通及工業(yè)智能化五大核心業(yè)務(wù)，綜合能源服務(wù)、先進(jìn)儲(chǔ)能、智能運(yùn)維、電力物聯(lián)網(wǎng)等新興業(yè)務(wù)，產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于電力系統(tǒng)各環(huán)節(jié)。其產(chǎn)品主要分為智能變配電系統(tǒng)、直流輸電系統(tǒng)、智能中壓供用電設(shè)備、智能電表、電動(dòng)汽車智能充換電系統(tǒng)、EMS加工服務(wù)等六類。

2022年，許繼電氣實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入149.17億元，較上年同期增長(zhǎng)24.41%，其中智能變配電系統(tǒng)業(yè)務(wù)收入49.63億元，占比33.27%；實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)7.59億元，同比增長(zhǎng)4.81%。

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4.保變電氣

保變電氣成立于1999年，于2001年在上海證券交易所上市，其主營(yíng)業(yè)務(wù)為輸變電裝備業(yè)務(wù)，主要從事變壓器及配件的制造與銷售。經(jīng)營(yíng)范圍包括變壓器、互感器、電抗器等輸變電設(shè)備及輔助設(shè)備、零部件的制造與銷售；輸變電專用制造設(shè)備的生產(chǎn)與銷售等。輸變電業(yè)務(wù)是公司的傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)業(yè)務(wù)，公司主導(dǎo)產(chǎn)品為110kV-1,000kV超高壓、大容量變壓器，尤其在高電壓、大容量變壓器以及特高壓交、直流變壓器制造領(lǐng)域具有較強(qiáng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

2022年，保變電氣實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入34.46億元，較上年同期減少16.76%，其中輸變電產(chǎn)業(yè)收入33.39億元，占比96.89%；實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)2948.99萬(wàn)元，同比下降32.07%。

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5.思源電氣

思源電氣股份有限公司成立于1993年12月，是國(guó)內(nèi)知名專業(yè)從事電力技術(shù)研發(fā)、設(shè)備制造、工程服務(wù)的上市公司。思源電氣的產(chǎn)業(yè)鏈不斷擴(kuò)大，迄今集團(tuán)已擁有十多個(gè)制造實(shí)體，分布于上海、如皋、常州、南京等地，產(chǎn)品覆蓋了超高壓、高壓開(kāi)關(guān)設(shè)備、變壓器、繼電保護(hù)及自動(dòng)化系統(tǒng)、無(wú)功補(bǔ)償裝置、測(cè)量監(jiān)測(cè)裝置、電力電子設(shè)備、汽車電子等專業(yè)領(lǐng)域，是一家高度重視自主創(chuàng)新和研發(fā)投入的、持續(xù)進(jìn)行精益生產(chǎn)和自動(dòng)化生產(chǎn)線建設(shè)的、具備現(xiàn)代科學(xué)管理理念的智能制造企業(yè)。

2022年，思源電氣營(yíng)業(yè)收入105.37億元，同比增長(zhǎng)21.18%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)12.2億元，同比增長(zhǎng)1.9%。

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五、輸配電及控制設(shè)備行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)

1.國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策支持

近年來(lái)，國(guó)家陸續(xù)發(fā)布《中共中央關(guān)于制定國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和二〇三五年遠(yuǎn)景目標(biāo)的建議》《“十四五”可再生能源發(fā)展規(guī)劃》《新型電力系統(tǒng)發(fā)展藍(lán)皮書(shū)（征求意見(jiàn)稿）》等相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策，從產(chǎn)業(yè)政策層面大力推動(dòng)我國(guó)電力行業(yè)的快速發(fā)展，一方面加強(qiáng)能源方面基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，構(gòu)建系統(tǒng)完備、高效實(shí)用、智能綠色、安全可靠的現(xiàn)代化基礎(chǔ)設(shè)施體系；另一方面發(fā)展新型電力系統(tǒng)，提升電網(wǎng)安全和智能化水平，優(yōu)化電力生產(chǎn)和輸送通道布局，提升新能源消納和存儲(chǔ)能力。分布式新能源發(fā)電產(chǎn)業(yè)和儲(chǔ)能技術(shù)的高速發(fā)展將成為其配套的輸配電及控制設(shè)備產(chǎn)業(yè)的發(fā)展助推器，促進(jìn)輸配電及控制設(shè)備在研發(fā)設(shè)計(jì)與生產(chǎn)制造技術(shù)方面的不斷革新，以滿足我國(guó)對(duì)節(jié)能環(huán)保型設(shè)備日益提高的市場(chǎng)需求。節(jié)能環(huán)保化、智能化、定制化成為輸配電及控制設(shè)備產(chǎn)品的未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)，對(duì)現(xiàn)有輸配電及控制設(shè)備的升級(jí)換代亦將帶來(lái)巨大的市場(chǎng)需求。

2.全社會(huì)用電量需求不斷增加

隨著宏觀經(jīng)濟(jì)持續(xù)快速增長(zhǎng)，我國(guó)已成為世界第一制造大國(guó)，社會(huì)總發(fā)電量和用電量已超過(guò)美國(guó)躍居世界第一。發(fā)達(dá)的制造業(yè)和齊全的配套設(shè)施是輸配電及控制設(shè)備行業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)。近年來(lái)，我國(guó)社會(huì)固定資產(chǎn)投資規(guī)模、國(guó)家基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大，導(dǎo)致電力需求不斷增加。同時(shí)隨著城鎮(zhèn)化進(jìn)程的加快，城鎮(zhèn)化建設(shè)過(guò)程中房地產(chǎn)、公共基礎(chǔ)設(shè)施、工業(yè)生產(chǎn)等領(lǐng)域?qū)⒊掷m(xù)發(fā)展，進(jìn)一步帶動(dòng)對(duì)于社會(huì)生活不可或缺的電力設(shè)施建設(shè)。當(dāng)前國(guó)民生活水平不斷提高，人們對(duì)電力供應(yīng)的依賴性越來(lái)越強(qiáng)，居民對(duì)供電質(zhì)量、電網(wǎng)可靠性和覆蓋率的要求也越來(lái)越高。